Vodič za bankarske usluge: Krediti i kamate

U najnovijoj epizodi razgovaramo sa dr Ninom Stameskim, regionalnim direktorom Erste banke, o svim pitanjima koja se tiču kreditiranja – od osnovnih pojmova poput kamate, pa sve do konkretnih bankarskih termina koji se često ne objašnjavaju jasno.

Epizoda otvara ključne teme kao što su:

• šta znače pojmovi kao što su cap i floor u kreditnim ugovorima.
• kako se formira kamatna stopa i koji faktori na to utiču,
• uloga inflacije u određivanju visine kamata,
• razlike u uslovima kreditiranja između Srbije i regiona,

Epizoda pod nazivom “Vodič za bankarske usluge: Krediti i kamate “ biće dostupna 18.maja na našoj Patreon stranici, a od 21.maja 2025. na YouTube kanalu i striming platformama, a šta vas očekuje u epizodi pogledajte u nastavku teksta.

• Kako se formira kamatna stopa? Od čega zavisi?

Kamatne stope u zemlji zavise od referentne kamatne stope koju određuje Centralna banka. Referentna kamatna stopa ima ulogu signalizirajuće kamatne stope prema kojoj se upravljaju sve kamatne stope na tržištu.

• Šta utiče na visinu kamatne stope? Da li inflacija utiče na visinu kamatnih stopa na tržištu kapitala?

Glavni cilj Centralne banke je stabilnost cena i u zavisnosti od inflacije u zemlji Centralna banka donosi odluke o referentnoj kamatnoj stopi. Inflacija je jedan od glavnih faktora koji utiču na kamatne stope. Kada je inflacija visoka, Centralna banka će doneti odluku da referentna kamatna stopa bude na višem nivou čime će i ostale kamatne stope na tržištu biti više.

• Koliko se cena kamatnih stopa u našoj zemlji razlikuje od zemalja u regionu i u Evropi? I zašto je tako?

Kamatne stope zavise kako od makroekonomskih prilika (inflacija, BDP), tako i od geopolitičnih tenzija koje su naročito izražene u prethodnih nekoliko godina. Što je situacija u zemlji stabilnija, kamatne stope su niže.

• Kako banka nabavlja kapital? Iz kojih sve zemalja banka može nabavljati kapital?

Banka kapital dobija od Matične banke i iz zadržane dobiti.

• Često bankari koriste termin kapirati? Šta je kapa kamatne stope?

Cap (kep) na kamatnu stopu je najviša kamatna stopa koja može biti primenjena na neki proizvod. Na primer, cap na kamatnu stopu na stambeni kredit određuje preko koje kamatne stope banka ne sme odrediti kamatnu stopu.

•  Šta je onda pod kamatne stope?

Floor na kamatnu stopu je najniži nivo kamatne stopu ispod kog kamatna stopa ne sme da padne. Na primer, proizvodi sa varijabilnom kamatnom stopom mogu biti vezani za Euribor stopu (varijabilni deo kamatne stope) gde je ukupna kamatna stopa zbir Euribor stope i margine. Kada su Euribor stope bile negativne, bilo je određeno da zbir Euribor stope i margine ne sme biti ispod 0. U ovom primeru floor je 0.